[FR/F7: Technical Articles] - Phát Hiện Gian Lận Thông Qua 03 “Red Flag” Điển Hình Trong Một Báo Cáo Tài Chính

Ở bài viết trước, chúng ta đã tìm hiểu về những thủ thuật gian lận điển hình nhằm gian lận BCTC trong một doanh nghiệp. Tuy nhiên, làm thế nào để phát hiện và hạn chế các quyết định đầu tư rủi ro? Cùng khám phá ngay trong bài viết này nhé!

>> Xem thêm: [FR/F7: Technical Articles] - 05 gian lận phổ biến trong báo cáo tài chính mà bạn cần biết

1. Doanh nghiệp đạt lợi nhuận “khủng” trong bối cảnh bình thường của ngành và nền kinh tế

Doanh thu vượt trội có thể là một tín hiệu cảnh báo cho sự gian lận BCTC. Trong bối cảnh bình thường của nền kinh tế, nếu doanh nghiệp không có sự đột phá trong hoạt động kinh doanh thì lợi nhuận đó có thể đến từ các nguồn tiền không bền vững. Ví dụ: Doanh nghiệp thực hiện bán tài sản không cần thiết nhằm tăng lợi nhuận mà không mất chi phí.

2. Dòng tiền từ hoạt động đầu tư bù đắp cho sự thâm hụt dòng tiền trong sản xuất kinh doanh

Sản xuất kinh doanh thường là hoạt động “mũi nhọn”, mang lại nguồn thu nhập chính cho công ty. Tuy nhiên nếu dòng tiền từ hoạt động kinh doanh liên tục âm mà không có một hoạt động đầu tư lớn nào được ghi nhận trên báo cáo chuyển lưu tiền tệ và báo cáo kết quả kinh doanh. Thay vào đó, nó được bù đắp qua các hoạt động tăng vốn, tăng lãi cho vay,... thì khả năng cao doanh nghiệp đang nỗ lực “làm đẹp” BCTC. 

3. Hiện tượng lợi nhuận cao bất thường trước các đợt tăng vốn

Lợi nhuận gia tăng đột ngột trước các sự kiện quan trọng có thể là dấu hiệu của việc sử dụng các thủ thuật gian lận BCTC. Ví dụ: Trước thời điểm phát hành cổ phiếu, trái phiếu, hoặc vay nợ,… doanh nghiệp có thể ghi nhận lợi nhuận cao “bất thường” nhằm tạo ra hình ảnh tích cực về tình hình tài chính của công ty.

Lời kết

Hy vọng rằng bài viết này đã trang bị cho các bạn học viên những “red flag” điển hình nhằm phát hiện những dấu hiệu gian lận trong BCTC của một công ty. Ở bài viết tiếp theo, hãy cùng SAPP phân tích vụ gian lận báo cáo tài chính kinh điển trong lịch sử để hiểu rõ hơn về những thủ thuật này.

>> Xem thêm: [FR/F7: Technical Articles] - Enron Scandal: Bài Học Cho Nhà Đầu Tư Từ Sự Sụp Đổ Của Đế Chế Năng Lượng Hùng Mạnh Nhất Hoa Kỳ